La optimización fiscal inteligente (OFI) es una técnica que consiste en generar o forzar pérdidas patrimoniales, cuando los mercados lo permiten, que después servirán para compensar ganancias y evitar así los respectivos impuestos por beneficios. Esta técnica permite reducir los impuestos y se realiza sin ningún coste adicional para nuestros clientes.
En una cartera de inversión no todas las clases de activos se mueven siempre en la misma dirección. Cuando una clase de activo (ETF) se pone en negativo podemos vender esa posición y sustituirla por un ETF similar manteniendo la distribución original de la cartera. De esta forma forzamos pérdidas patrimoniales y generamos créditos fiscales que pueden compensar ganancias patrimoniales en el mismo año o en los 4 años subsiguientes.
Esta técnica se aplica cumpliendo la ley española de antiaplicación respetando no comprar el mismo activo (ETF) antes de que hayan transcurrido 60 días. Ten en cuenta, además, que en los rebalanceos normales podemos estar generando alguna ganancia patrimonial y algunos ETFs generan dividendos.
Puedes conocer más sobre esta técnica en nuestro post ¿Qué es la Optimización Fiscal Inteligente (OFI) de inbestMe?